intel corp

Intel отчитался за 2-й квартал вечером 23 июля — и, честно говоря, таких цифр от компании давно не ждали. Новый CEO Лип-Бу Тан зафиксировал самые мощные темпы роста выручки более чем за 15 лет. На постмаркете акции взлетали более чем на 11%, сегодня, 24 июля, на предторгах торгуются в районе $103,90.

 

📊 Отчет в цифрах (Факт / Прогноз Уолл-стрит)

• 📈 Выручка: $16,13 млрд / ожидалось $14,42 млрд — рост на 25% г/г, прогнозы разнесены на 12%

• 📈 Non-GAAP EPS: $0,42 / $0,21 — чистый операционный апсайд вдвое

• 📈 DCAI (дата-центры и ИИ): $6,3 млрд — взрывной рост на 59% г/г

• 📈 Intel Foundry: $5,80 млрд — плюс 31% г/г, фабрики начинают окупаться

🔍Оценка стоимости и триада мультипликаторов

Операционный разворот идёт полным ходом. Non-GAAP валовая маржа восстановилась до 41,8% — против провальных значений прошлого года. Операционный денежный поток за квартал составил $7,0 млрд. Вся прибыль уходит на капекс: CFO Дэвид Зинснер объявил о поднятии прогноза по капитальным затратам на 2026 год с ~$18 млрд до более чем $20 млрд — под расширение фабрик и новое оборудование.

( Читать дальше )

Компания Intel представила процессоры Core 12-го поколения, также известные под кодовым названием Alder Lake. Новинки обладают совершенно новой гибридной архитектурой, предлагающей сочетание ядер двух типов. Кроме того, в данном семействе Intel наконец отошла от использования 14-нм техпроцесса в настольном сегменте.

Рассмотрим график цен компании Intel .

Предполагаю, что была завершена 3 волна и сейчас идет формирование 4, предположительно в виде треугольника.

Если рассмотреть график с точки зрения вил, то взяв за основу экстремумы волн 1,2 и 3, получаем «Косые вилы». В рамках коррекции цена должна дважды протестировать канал равновесия или медиану вил. А затем двинуться к верхней границе и достигнуть ее в области 95 к осени 2024.

Пока просто наблюдаю за бумагой. Т.к. 4 еще не сформирована.

( Читать дальше )

Читал комментарии в чате Intel на инвестинге и попалось на глаза нечто
весьма странное:



Честно говоря, сначала подумал, что народ заливает людям в уши что-то. Но потом нашел
и на смарт лабе тему об этом. К сожалению, она не взлетела (https://smart-lab.ru/blog/747336.php).
Но суть вот в чем:



( Читать дальше )

Всем доброе утро!

Выкладываю фундаментальный анализ по Intel.
Мнение и дополнение в самом низу.
Всем приятного просмотра.

( Читать дальше )

Американская компания Intel занимается производством электронных устройств и компонентов для компьютеров. В их числе микропроцессоры, чипы для систем ИИ, наборы системной логики для вычислительных систем и data-центров и пр.

 

Год начался не с той ноги

Компания Intel известна во всем мире, и долгое время она удерживала лидирующие позиции в сфере микрочипов и микропроцессоров. Правда, учитывая последний финансовый отчет велика вероятность, что техногигант сдает позиции. Итак, давайте посмотрим, что не так с Intel.

Несмотря на связанный с пандемией рост продаж электронных устройств и серверного оборудования на 15%, выручка компании за I квартал 2021 года осталась фактически без изменений по сравнению с 2020 годом. Материалы квартальной конференции также свидетельствуют о сглаживании роста объемов реализации снижением средней цены, что в итоге дало падение на 20%.

( Читать дальше )

После выхода отчета за 1 кв. акции компании упали более, чем на 8%, давайте разберемся, в чем причина и что нам делать с позицией.

В структуре выручки есть 2 крупных сегмента CCG (57.1%) — продукты для пользовательских ПК и ноутбуков, а также DCG (30%) — продукты для дата-центров.

По итогу 1 квартала выручка от CCG выросла на 8% г/г до $10,6 млрд. Выручка от DCG снизилась на (20% г/г) до $5,6 млрд. Продолжает активно развиваться сегмент интернета вещей, особенно сегмент Mobileye (+48% г/г) (система зрения для беспилотных авто).

Во втором квартале планируется завершить разработку нового 7-нм процессора «Meteor Lake», на рынок данные процессоры выйдут к 2023 году. Компания будет работать со сторонними производителями, что позволит «догнать» тренд снижающихся техпроцессов и повысить гибкость и масштабируемость ряда продуктов, при этом, нет планов отказаться от собственного производства.

Главной новостью, которую негативно восприняли инвесторы, стали планы по расширению мощностей и строительству двух новых заводов в Аризоне, стоимостью около $20 млрд. Начало производства чипов должно стартовать в 2024 году. Уже по итогу 2021 года анонсирован рост капексов с традиционных $15 млрд до $19-20 млрд. FCF ожидаемо снизится до $10,5 млрд. На дивиденды по итогам года заплатят около $5,6 млрд. На байбэк останется максимум $4,5 млрд., но с учетом процентов и прочих расходов можно рассчитывать на $3-3,5 млрд. Текущая див. доходность составляет около 2,4% годовых.

( Читать дальше )

Брокер регулярно присылает уведомления на опционы по акциям, на которые начисляют дивиденды. Выглядит это так:


Если вы держите длинную позицию по опциону, то исполнить опцион ваше ПРАВО
Если вы держите короткую позицию, то исполнить опцион ваше ОБЯЗАТЕЛЬСТВО

На практике часто идёт по такому сценарию: Если ваши проданные опционы вне денег или неглубоко в деньгах с далекой датой экспирации, то вряд ли покупатель нажмёт кнопку «ИСПОЛНИТЬ», ему невыгодно переплачивать выше страйка (вне денег) или терять временную стоимость (в деньгах).

Однако у меня сложился интересный пример на опционах Intel с датой экспирации 19 февраля 2021 г.
Вчера у меня была позиция: бычий вертикальный CALL-спред:

1. куплен CALL-47,5
2. продан CALL-50

Котировка акций Intel (INTC) находилась в районе 57,7$, то есть оба опциона — «в деньгах». Первое моё удивление было, что временная стоимость каждого из них стала равна нулю. Это несмотря на то, что ещё две недели до экспирации. А стоимость спреда равна 250$ — то есть максимально возможной разнице между внутренними стоимостями.

( Читать дальше )

Добрый вечер, уважаемые Инвесторы!

Вчера после закрытия рынков вышла отчетность у компании Intel Corporation (INTC). В моменте акции компании падают на "−5,87%". Несмотря на данные по ключевым метрикам «в рамках ожиданий», рынку отчет не понравился. Основное падение сосредоточено в корпоративном сегменте — «Data-Centric Business», выручка снизилась на 10%, тогда как в «потребительском» сегменте (в основном процессоры для компьютеров и ноутбуков) выручка +1% г-к-г. Потребительский сегмент — бенефициар пандемии, так как существенно вырос спрос на устройства и инструменты для учебы, работы из дома. 

( Читать дальше )

Здравствуйте, коллеги инвесторы, меня зовут Дмитрий, на своем канале я рассказываю о инвестициях финансовой грамотности и преумножении личных сбережений. 

Если вам интересен мой контент, то не забудьте подписаться на канал!👇

( Читать дальше )

🔧Описание компании

Сектор: Технологии
Индустрия: Полупроводники

Корпорация Intel предоставляет вычислительные, сетевые, хранилища данных и коммуникационные решения по всему миру. Она работает в сегментах: центры обработки данных, Интернет вещей, решения для энергонезависимой памяти, программируемые решения, клиентские вычисления и другие сегменты. Компания предлагает платформенные продукты, такие как CPU и чипсеты, системы-на-кристалле, а также многочиповые пакетные продукты для рынков облачных вычислений, корпоративных и коммуникационных инфраструктур. Компания также предлагает флэш-память NAND и продукты постоянного тока для корпоративных и облачных центров обработки данных, а также пользователей настольных ПК и ноутбуков, для бизнеса и розницы; программируемые полупроводники, такие как программируемая пользователем вентильная матрица, прикладные интегральные схемы и сопутствующие продукты для связи, центров обработки данных, промышленных и военных рынков; также различные процессоры для ноутбуков, мобильных телефонов и настольных ПК.
Кроме того, компания предлагает платы и системы, такие как серверные платы и системы малого форм-фактора; а также продукты для подключения сотовых модемов, контроллеров Ethernet, кремниевой фотоники, Wi-Fi и Bluetooth.
Компания разрабатывает технологии компьютерного зрения и машинного обучения на основе зондирования, анализа данных, локализации, картографирования и политики вождения для передовых систем помощи водителю и автономного вождения. Обслуживает производителей оригинального оборудования, производителей оригинального дизайна, производителей промышленного и коммуникационного оборудования, а также поставщиков облачных услуг.
Компания была основана в 1968 году со штаб-квартирой в Санта-Кларе, штат Калифорния.
Intel стала публичной 13 октября 1971 года по цене 23,50 доллара США за акцию. Intel первой разработала архитектуру x86 для микропроцессоров.

( Читать дальше )